Livret A : attention à l'inflation et votre pouvoir d'achat !
Dernière mise à jour : 16 mai 2022
Nous souhaitons aujourd’hui faire un point sur l’un des placements préférés des Français : l’incontournable Livret A.
Cette enveloppe d'épargne disponible dans la grande majorité des banques françaises est la plus plébiscitée. Pourquoi ?
On peut expliquer cette préférence par les caractéristiques propres au Livret A. Rappelons tout d’abord qu’il s’agit d’un produit d’épargne défiscalisé. En effet, aucune fiscalité n’est due sur les revenus générés, autrement dit, sur les intérêts générés par l’argent que vous aurez déposé au sein de cette enveloppe… tant mieux pourrait-on dire tant ces intérêts sont faméliques !
Il y a en 2021 un peu plus de 55 millions de Livret A ouverts en France. Cela représente 460 milliards d'euros d'épargne (en incluant le Livret de Développement Durable).
Ce chiffre est tout simplement énorme et l’année 2020 de par son contexte particulier de « crise sanitaire » a été une année de forte augmentation des encours pour ce type de Livret.
Alors pourquoi autant de Français possèdent-ils un livret A ?
Revenons au début de l’histoire. L’intérêt du Livret A était d’offrir aux Français une enveloppe d’épargne disponible à tout moment, sécurisée et qui permettait de ne pas perdre du pouvoir d’achat avec l’argent qui y était placé en offrant un taux de rémunération supérieur à l’inflation. C'était donc un outil particulièrement attrayant sur le papier, mais si nous nous y intéressons de plus près, qu’en-est-il aujourd’hui ?
Aujourd'hui le livret A vous fait perdre de l'argent !
Comme vous pouvez le voir sur la courbe des taux du Livret A ci-dessus, cette promesse de protection contre l’inflation n’est plus tenue aujourd’hui. En 2021, lorsque vous placez de l’argent sur votre livret A, vous obtenez une rémunération de 0,5 %.
Cette rémunération n’est plus assez importante pour protéger votre argent face à l’inflation.
À titre d’exemple, la Banque de France prévoit pour l’année 2021 une inflation d’environ 1,1 %, ce qui signifie que si vous avez placé 15 000 euros sur votre Livret A le 1 janvier 2021 et que vous les laissez "fructifier" durant toute l’année 2021, vous toucherez 15 000x 0.005 = 75 euros d’intérêts. Le 1er janvier 2022, vous aurez donc 15 075 € à dépenser.
Intéressant ? eh bien non ! Le compte n’y est pas… car malgré cette apparence de gains sur l’année, j’ai le regret de vous annoncer que vous aurez perdu du pouvoir d’achat, car vous ne pourriez pas vous offrir autant de biens et services avec vos 15 075 € que ce que vous auriez pu vous offrir un an plus tôt avec vos 15 000 €. Pour être à l’équilibre il aurait fallu toucher 15 000x 0.011 = 165 euros.
À cause du mécanisme de l’inflation, couplé à la baisse des taux d'intérêt pour les placements sans risques, le rendement réel de votre placement sera plus proche des
-0,5 % que des +0,5 %. Autrement dit, vous vous appauvrissez en épargnant sur votre Livret A.
C’est un problème auquel, nous devons tous faire face depuis plusieurs années.
Les placements rémunérateurs qui nous permettaient auparavant de placer notre épargne disponible (et de gagner de l’argent) sans prendre de risque n’existent plus !
Alors finalement un livret A, c’est quoi ? Au mieux, une sorte de coffre-fort que vous payez chaque année pour jouir de votre argent quand bien vous semble… en aucun cas un placement financier.
Quelle(s) solution(s) ?
La bonne nouvelle est qu'il existe d'autres possibilités que l'épargne sur Livret. Il faut maintenant agir comme un entrepreneur de son épargne, afin de pouvoir construire son patrimoine au fil des années.
Il faut bien garder en tête qu'une bonne gestion de son patrimoine est accessible à tout le monde. L'information est abondante sur Internet pour trouver des placements plus rémunérateurs qu'un simple Livret. Il suffit de savoir où chercher et surtout quoi chercher.
Et si nous faisions un bout de chemin ensemble pour chercher quel produit vous correspondrait le mieux ?
C'est cette aide que nous souhaitons vous apporter à travers ce site.
Mise à jour : L'inflation peut-elle devenir un problème ?
L'équipe BDC.