Une holding est-elle adaptée à tous les dirigeants ?

Non. La holding devient pertinente lorsque la société génère des bénéfices significatifs destinés à être capitalisés, réinvestis dans d'autres projets, ou mobilisés pour préparer une cession ou une transmission. Pour un dirigeant seul sans projet de revente ni de réinvestissement, une holding mixte ou l'absence de holding est souvent plus adaptée.

Quelles sont les principales erreurs à éviter avec une holding ?

Trois erreurs reviennent souvent : créer une holding sans besoin réel (frais et double comptabilité pour rien), détenir moins de 5 % du capital de la filiale (qui fait tomber le régime mère-fille et entraîne une double imposition), et céder les titres apportés avant 3 ans sans réinvestir 70 % du produit, ce qui met fin au report d'imposition de l'article 150-0 B ter du CGI.

En quoi un conseiller en gestion de patrimoine diffère-t-il d'un expert-comptable ?

L'expert-comptable assure la gestion fiscale et comptable de la société. Le conseiller en gestion de patrimoine intervient sur le patrimoine personnel du dirigeant : structuration en holding, arbitrage rémunération/dividendes, retraite, immobilier d'entreprise, cession et transmission. Les deux métiers sont complémentaires.

Mes informations patrimoniales sont-elles confidentielles ?

Oui. Cabinet CGPI immatriculé ORIAS et membre de la CNCGP, la confidentialité est encadrée par le code de déontologie de la profession. Les données ne sont ni vendues ni partagées et sont stockées sur des serveurs sécurisés en Europe.

Holding patrimoniale du dirigeant | Bonnet & Doyen Conseil

Q: Le premier rendez-vous est-il vraiment gratuit ?

Oui, à 100 %. Bonnet & Doyen Conseil offre 1 heure d'échange sans engagement, avec un rendez-vous de présentation supplémentaire si l'accompagnement fait sens. Le modèle repose sur la gestion long terme du patrimoine, pas sur la facturation du conseil initial.

Q: Combien coûte la création et la gestion d'une holding ?

La création se situe généralement entre 1 500 et 3 000 € (honoraires, formalités, rédaction des statuts) et la gestion annuelle entre 1 500 et 3 000 € par an de frais comptables. Ces coûts sont absorbés dès que la holding fait transiter environ 50 000 € de dividendes, le gain fiscal avoisinant alors 15 000 € par an.

Q: Comment fonctionne le régime mère-fille pour une holding ?

Les dividendes versés par une filiale à sa holding remontent quasi exonérés : seule une quote-part de 5 % est réintégrée au résultat et taxée à l'IS, soit une fiscalité maximale de 1,25 %, contre 31,4 % en distribution directe. Conditions : holding et filiale à l'IS, détention d'au moins 5 % du capital et conservation des titres pendant au moins 2 ans (articles 145 et 216 du CGI).

Le constat

Votre société génère 100 000 €. Faites le calcul de ce qu'il vous reste.

Entre l'IS, les cotisations sociales, la flat-tax et l'impôt sur le revenu, la cascade fiscale rabote votre rémunération à chaque étage. Voici les trois ponctions qui se cumulent.

Étage 1 — L'impôt sur les sociétés

25 % partent avant même que vous touchiez un euro

Votre société paie 25 % d'IS sur son bénéfice. Sur 100 000 € de résultat, il ne reste que 75 000 € réellement distribuables.

− 25 000 €déjà partis avant toute distribution

Étage 2 — La flat-tax

La distribution en dividendes termine le travail

Sur les 75 000 € distribuables, l'État reprend 23 550 € de flat-tax (12,8 % d'IR + 18,6 % de prélèvements sociaux). Vous touchez à peine plus de la moitié de ce que votre société a produit.

51 450 €net en poche, en dividendes

Alternative — La rémunération

Sortir en salaire ne coûte pas moins cher

Cotisations patronales (~46 %), cotisations salariales (~22 %) puis impôt sur le revenu (TMI 30 %) : sur la même enveloppe de 100 000 €, vous conservez 47 196 € net.

47 196 €net en poche, en rémunération

Hypothèses 2026 : IS à 25 %, PFU à 31,4 %, dirigeant assimilé salarié célibataire sans enfant en tranche marginale à 30 %.

La solution

Une holding, c'est votre tour de contrôle patrimoniale.

Une société à l'IS qui détient les parts de votre ou vos sociétés d'exploitation. Elle ne remplace rien : elle se place au-dessus et devient le chef d'orchestre de vos flux.

Effet cash-box — sur 100 000 € de résultat, votre holding conserve 74 062 € de force de frappe, contre 51 450 € en distribution directe.
Capitalisation et réinvestissement — immobilier, private equity, contrat de capitalisation, SCPI, compte-titres, club deals : toute la palette s'ouvre.
Pilotage fin de votre rémunération — vous décidez quand et combien vous faites descendre dans votre patrimoine privé.
Transmission préparée — un outil central pour anticiper la cession de votre entreprise ou la donation à vos enfants (pacte Dutreil).

Schéma simplifié L'architecture d'une holding

VousPersonne physique

Détient 100 %

La holdingSociété à l'IS

ExploitationVotre sociétéSAS · SARL

ImmobilierSociété dédiéeSCI · SARL immo

PlacementsSupports dédiésContrat de capitalisation · Private equity · CTO · SCPI

Le moteur fiscal

Trois leviers qui transforment vos bénéfices en patrimoine

Le Code général des impôts réserve aux holdings des régimes de faveur qui changent l'équation. Voici comment chacun fonctionne, et ce qu'il rapporte concrètement.

Sur les dividendes

Le régime mère-fille

Votre société d'exploitation distribue ses dividendes à votre holding. Ils remontent quasi exonérés d'impôt : seule une quote-part de 5 % est réintégrée au résultat et taxée à l'IS. Soit une fiscalité maximale de 1,25 %, contre 31,4 % en distribution directe.

Les conditions techniques

Holding et filiale toutes deux soumises à l'IS
Détention d'au moins 5 % du capital de la filiale
Titres conservés au moins 2 ans
Fondement juridique : articles 145 et 216 du CGI

+ 30 150 €conservés sur 100 000 € de dividendes

100 000 € de dividendes

Via holding

En direct

Assiette imposable

5 000 €

100 000 €

Fiscalité maximum

1 250 €

31 400 €

Net à réinvestir

98 750 €

68 600 €

Hypothèse : IS holding 25 % · PFU 31,4 %

Sur la cession d'une filiale

Le régime des titres de participation

Lorsque votre holding cède une filiale, la plus-value bénéficie d'une exonération quasi totale : seule une quote-part de 12 % est réintégrée au résultat, soit 3 % d'impôt au maximum, contre 31,4 % si vous déteniez les titres en direct. De quoi recycler un maximum de capital vers de nouveaux projets.

Les conditions techniques

Qualification de titres de participation (au moins 5 % du capital et des droits de vote)
Titres détenus depuis plus de 2 ans
Exclusion des sociétés à prépondérance immobilière
Fondement juridique : article 219 I-a quinquies du CGI

+ 85 200 €conservés sur 300 000 € de plus-value

300 000 € de plus-value

Via holding

En direct

Assiette imposable

36 000 €

300 000 €

Fiscalité maximum

9 000 €

94 200 €

Net à réinvestir

291 000 €

205 800 €

Hypothèse : IS holding 25 % · PFU 31,4 %

Réinvestissement immobilier et financier

L'effet de levier de la holding

Plutôt que de sortir votre argent en dividendes pour financer un projet patrimonial, votre holding encaisse les remontées de trésorerie et apporte directement les fonds à la filiale d'investissement. Résultat : votre force de frappe est presque doublée, et votre capacité d'endettement change de nature.

Pourquoi cela change tout

Sortir 30 000 € d'apport en nom propre coûte 77 200 € bruts à votre société (cotisations sociales et impôt sur le revenu, dirigeant assimilé salarié en TMI 30 %). Via la holding, le même apport ne coûte que 40 500 €, soit − 47 %. L'économie peut être réinjectée dans un nouveau projet, ou augmenter votre apport pour débloquer un financement plus important.

Le bonus caché · Capacité d'endettement

En nom propre, le HCSF plafonne votre taux d'endettement à 35 % de vos revenus nets. C'est souvent le mur qui bloque tout projet d'investissement sérieux. Via une holding, vous sortez de ce cadre : la banque finance en crédit professionnel, sur la capacité de remboursement de la structure, et non sur votre fiche de paie.

En nom proprePlafond de 35 % d'endettement · Base : vos revenus nets personnels

Via holdingPas de plafond 35 % · Base : la capacité de remboursement de la structure

− 47 %de coût réel pour le même apport

Pour un apport de 30 000 €

Via holding

En direct

Apport disponible

30 000 €

Cotisations sociales

—

+ 34 300 €

Impôt sur le revenu

—

+ 12 900 €

IS filiale et holding

+ 10 500 €

—

Résultat à générer

40 500 €

77 200 €

Lecture : pour disposer de 30 000 € d'apport, votre société doit générer 40 500 € via la holding, contre 77 200 € en direct.

Projection 10 ans

Le même entrepreneur, deux trajectoires patrimoniales.

Dans la vraie vie, l'écart entre une distribution directe et une remontée via holding se capitalise année après année. Voici ce que cela donne sur une décennie.

Scénario : un entrepreneur dont la société dégage 250 000 € de résultat net par an, intégralement distribués puis réinvestis sur un support à 6 % par an. Même stratégie d'investissement dans les deux cas — seule la structure change.

Sans holding

Capital accumulé à 10 ans

1 734 000 €

Chaque année, les 250 000 € distribués subissent la flat-tax avant d'être réinvestis en nom propre.

Réinvesti par an131 541 €

Fiscalité cumulée sur 10 ans− 602 000 €

Avec holding

Capital accumulé à 10 ans

2 508 000 €

Les dividendes remontent à 1,25 % grâce au régime mère-fille. La holding réinvestit directement la trésorerie conservée.

Réinvesti par an190 282 €

Fiscalité cumulée sur 10 ans− 15 000 €

Écart patrimonial après 10 ans

+ 774 000 €

Soit près de 45 % de patrimoine supplémentaire, à stratégie d'investissement identique.

Simulation illustrative. Hypothèses : rendement 6 % par an net, fiscalité 2026. Les résultats réels dépendent de nombreux paramètres et de votre situation personnelle.

Passons aux chiffres

Combien votre structure actuelle vous coûte-t-elle réellement ?

En 1 heure d'audit offerte, nous analysons votre configuration, chiffrons le manque à gagner et validons — ou non — la pertinence d'une holding dans votre cas. Sans jargon, sans engagement.

Réserver mon audit dirigeant offert

Points de vigilance

La holding est un outil puissant. Mal utilisée, elle coûte cher.

Nous accompagnons chaque semaine des entrepreneurs qui ont monté une holding sans accompagnement et le paient aujourd'hui. Les trois erreurs à ne surtout pas commettre.

Erreur 1

Monter une holding quand elle ne sert à rien

Pour un consultant seul, sans risque professionnel, sans projet de revente ni de réinvestissement, la holding ne génère que des frais et de la complexité. Une holding mixte — l'objet social élargi de la société existante — fait le travail pour bien moins cher.

Le coût : 2 000 à 5 000 € par an de frais inutiles, et une double comptabilité.

Erreur 2

Détenir moins de 5 % du capital

Sous ce seuil, ni le régime mère-fille ni celui des titres de participation ne s'appliquent. Les dividendes et plus-values sont alors taxés à l'IS 25 % puis à la flat-tax de 31,4 % à la sortie.

Le coût : une double imposition, plus lourde que sans holding.

Erreur 3

Céder les titres apportés avant 3 ans

En apport-cession (article 150-0 B ter du CGI), si la holding cède les titres reçus avant 3 ans sans réinvestir 70 % du produit dans une activité éligible, le report d'imposition tombe. La plus-value initiale redevient immédiatement taxable.

Le coût : plusieurs centaines de milliers d'euros de rappel fiscal.

C'est pour cela que nous ne montons jamais une holding par défaut. Notre rôle est d'abord de vérifier que votre situation la justifie, puis de la structurer sans zone grise. Si une holding n'est pas la bonne réponse dans votre cas, nous vous le disons dès le premier échange.

Pourquoi nous

Un cabinet dédié aux chefs d'entreprise

Structuration en holding, arbitrage de rémunération, préparation de la retraite, transmission : notre équipe d'ingénieurs patrimoniaux intervient uniquement sur ces problématiques.

700+

Entrepreneurs accompagnés et situations patrimoniales optimisées

100 %

Des dossiers suivis par un ingénieur patrimonial spécialisé sur les dirigeants d'entreprise

01

Cabinet indépendant

CGPI / CIF — aucun produit maison, sélection libre sur l'ensemble du marché financier et assurantiel.

02

Réglementé AMF

Cabinet encadré par l'Autorité des Marchés Financiers et membre de la CNCGP.

03

Spécialistes des dirigeants

Holding, rémunération, cession, transmission : notre activité tourne autour des chefs d'entreprise.

04

Confidentialité totale

Données patrimoniales et fiscales protégées sur l'ensemble de nos échanges et documents.

Avis vérifiés · 4,9/5 sur Trustpilot

Ils nous ont confié leur stratégie dirigeant

★★★★★

Une analyse de mon schéma a révélé des marges d'optimisation que je n'imaginais pas. Le passage en holding a été préparé de bout en bout, avec des projections chiffrées claires. Rigoureux et accessible.

TM

Thomas M.

Dirigeant de TPE · BTP

★★★★★

Vrai conseil indépendant, pas un vendeur déguisé. Ils m'ont dit qu'une holding n'était pas encore pertinente pour moi. Cela change de ce qu'on lit partout.

CL

Camille L.

Gérante de SARL · conseil

★★★★★

Accompagnement complet : création de la holding, apport-cession, réinvestissement. Chaque étape expliquée, chaque chiffre documenté. Je recommande les yeux fermés.

AR

Antoine R.

Cédant · ancien président de SAS

Avis vérifiés et publiés sur Trustpilot · Voir tous nos avis

Construis ton patrimoine — Bonnet & Doyen Conseil, Éditions Larousse

Notre livre · publié chez Larousse

« Construis ton patrimoine », le livre qui a formé une génération d'épargnants

Dans notre premier ouvrage aux éditions Larousse, nous partageons la méthode que nous appliquons avec nos clients : 12 décisions patrimoniales concrètes, organisées autour de 4 piliers pour bâtir un patrimoine solide, même en partant de zéro.

Épargne — assurance-vie, livret A, investissement en actions
Immobilier — investissement locatif, emprunt long terme, pilotage
Fiscalité — optimisation, investissement, anticipation de la succession
Protection — couple, proches et testament

Format

288 pages

Auteurs

J. Doyen & G. Bonnet

Éditeur

Larousse

Questions fréquentes

Tout ce que vous vous demandez avant de nous contacter

Oui, à 100 %. Nous offrons 1 heure d'échange sans aucun engagement de votre part, avec un rendez-vous de présentation supplémentaire si l'accompagnement fait sens.

Notre modèle économique repose sur la gestion long terme de votre patrimoine, pas sur la facturation du conseil initial. Cette première discussion nous permet de comprendre votre situation et de vous dire concrètement où se situent vos leviers d'optimisation — holding ou autre.

Pas toujours. La holding devient intéressante dès lors que votre société génère des bénéfices significatifs que vous souhaitez capitaliser, réinvestir dans d'autres projets (immobilier, financier, nouvelle activité) ou mobiliser pour préparer une cession ou une transmission.

Pour un dirigeant seul, sans risque professionnel, sans projet de revente ni de réinvestissement, une holding mixte — ou simplement l'absence de holding — est souvent plus pertinente. Nous vous le disons sans détour dès le premier rendez-vous.

La création se situe généralement entre 1 500 et 3 000 € (honoraires d'avocat ou d'expert-comptable, formalités, rédaction des statuts). La gestion annuelle ajoute entre 1 500 et 3 000 € par an de frais comptables.

Ces coûts sont rapidement absorbés dès que la holding fait transiter 50 000 € ou plus de dividendes : le gain fiscal par rapport à une distribution directe avoisine alors 15 000 € par an. Pour des volumes plus modestes, une holding n'est pas nécessaire.

Notre process se déroule en deux rendez-vous avant tout accompagnement.

1er RDV (1 h offerte) — nous prenons le temps de comprendre votre situation, vos objectifs, et d'identifier les premiers leviers pertinents pour vous.

2nd RDV — si le diagnostic révèle un vrai potentiel, l'un de nos ingénieurs patrimoniaux vous présente notre proposition d'accompagnement.

C'est après ce second échange, et avec votre validation, que nous démarrons votre étude patrimoniale complète, livrée sous 7 à 15 jours. Elle chiffre précisément vos écarts actuels et liste les leviers prioritaires pour votre situation.

Votre expert-comptable assure la gestion fiscale et comptable de votre société. Nous intervenons sur la strate au-dessus : l'optimisation du patrimoine personnel du dirigeant.

Concrètement : structuration en holding, arbitrage rémunération / dividendes, préparation de la retraite, immobilier d'entreprise, stratégie de cession, transmission. Les deux métiers sont complémentaires, et nous travaillons régulièrement main dans la main avec les experts-comptables de nos clients.

Oui, sans réserve. Nous sommes un cabinet CGPI immatriculé ORIAS et membre de la CNCGP. La confidentialité des informations patrimoniales et fiscales est encadrée par le code de déontologie de notre profession.

Vos données ne sont ni vendues, ni partagées. Elles servent uniquement à construire votre étude patrimoniale et sont stockées sur des serveurs sécurisés basés en Europe.

Passer à l'action

Transformons vos bénéfices en patrimoine durable

1 heure offerte avec un ingénieur patrimonial pour identifier les leviers pertinents dans votre situation : holding ou non, quelle forme, quelle structuration, quelle fiscalité. Vous repartez avec une vision claire et des chiffres solides.

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Rendez-vous gratuit · Sans engagement · Données protégées (RGPD)